Freedom Broker повысил рейтинг акций Nike до «Покупать»

2 октября аналитики Freedom Broker повысили рейтинг акций Nike с «Продавать» до «Покупать», сославшись на долгосрочный потенциал восстановления компании. Это произошло на фоне слабой квартальной отчётности и падения акций примерно на 53% за последний год.

Вместе с повышением рейтинга Freedom Broker снизил целевую цену акций Nike с 54 до 51 доллара. Тем не менее это всё равно предполагает около 52% потенциального роста от текущих уровней, тогда как средняя целевая цена среди 43 отслеживаемых аналитиков составляет 37,78 доллара, что соответствует потенциалу около 11,5%. Большинство аналитиков сохраняют нейтральный консенсус-рейтинг с рекомендацией «держать».

В Freedom Broker отметили новую программу трансформации Pace, направленную на упрощение операций, повышение производительности и ускорение стратегии Sport Offense. Аналитики Freedom Broker ожидают, что программа принесёт около 2,5 млрд долларов кумулятивной экономии к 2031 финансовому году. При этом в компании признали, что Nike предстоит многолетняя реструктуризация.

В Freedom Broker заявили, что «повышение рейтинга отражает уверенность в долгосрочной стратегии восстановления Nike, несмотря на слабые краткосрочные фундаментальные показатели», и что «потенциал восстановления перевешивает текущие проблемы».

Финансовый отчёт Nike за первый квартал 2027 финансового года разочаровал инвесторов: выручка снизилась на 4% год к году до 11,2 млрд долларов, скорректированная прибыль на акцию составила 0,48 доллара. На этом фоне продажи в Большом Китае резко упали. Единственным позитивным сигналом стал рост валовой прибыли на 60 базисных пунктов — до 42,8%. Глава компании Elliott Hill сообщил, что «компания продолжает работать над избыточными запасами и перепозиционированием бренда, особенно в отношении продуктов в стиле жизни и Китая».